Национальный банк Кыргызской Республики

Вернуться назад

Версия для печати

Дата создания: 2025-10-10

Постановление Правления

Национального банка

Кыргызской Республики

от 8 октября 2025 года

№ 2025-П-12/50-3-(НПА)

О внесении изменений

в некоторые нормативные правовые акты

Национального банка Кыргызской Республики

В соответствии со статьями 5, 9 и 64 конституционного Закона Кыргызской Республики «О Национальном банке Кыргызской Республики» Правление Национального банка Кыргызской Республики постановляет:

1. Внести изменения в следующие постановления Правления Национального банка Кыргызской Республики (прилагаются):

- «Об утверждении Положения «Об операциях, осуществляемых в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования» от 23 сентября 2009 года № 38/8;

- «Об утверждении Положения «Об операциях, осуществляемых микрофинансовыми организациями и кредитными союзами в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования» от 26 октября 2011 года № 60/8;

- «Об утверждении Положения «О создании и деятельности микрокредитных компаний и микрокредитных агентств» от 9 декабря 2015 года № 76/9;

- «Об утверждении Положения «О лицензировании кредитных союзов» от 23 декабря 2015 года № 78/25;

- «Об утверждении Положения «О лицензировании деятельности микрофинансовых компаний» от 23 декабря 2015 года № 78/26;

- «Об утверждении Инструкции по работе с банковскими счетами, счетами по банковским вкладам (депозитам), открытыми в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования» от 13 июня 2019 года № 2019-П-12/31-2-(НПА).

2. Юридическому управлению:

- со дня получения соответствующих документов в течение 3 (трех) рабочих дней опубликовать настоящее постановление на официальном интернет-сайте Национального банка Кыргызской Республики;

- после официального опубликования направить настоящее постановление в Министерство юстиции Кыргызской Республики для включения в Государственный реестр нормативных правовых актов Кыргызской Республики.

3. Настоящее постановление вступает в силу по истечении 15 (пятнадцати) дней со дня официального опубликования.

4. Управлению методологии надзора в течение 3 (трех) рабочих дней со дня официального опубликования довести настоящее постановление до сведения коммерческих банков, микрофинансовых организаций, кредитных союзов, ОЮЛ «Союз банков Кыргызстана», ОЮЛ «Ассоциация микрофинансовых организаций», ОАО «Финансовая компания кредитных союзов» и ОЮЛ «Национальная ассоциация кредитных союзов и кооперативов».

5. Отделу «Секретариат Правления» в течение 3 (трех) рабочих дней довести настоящее постановление до сведения управления банковского надзора, управления надзора за небанковскими организациями, управления лицензирования, областных управлений и Представительства Национального банка Кыргызской Республики в Баткенской области.

6. Контроль за исполнением настоящего постановления возложить на члена Правления Национального банка Кыргызской Республики, курирующего управление методологии надзора.

Председатель М. Тургунбаев

Приложение

к постановлению Правления

Национального банка

Кыргызской Республики

от 8 октября 2025 года

№ 2025-П-12/50-3-(НПА)

Изменения в некоторые нормативные правовые акты

Национального банка Кыргызской Республики

1. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Положения «Об операциях, осуществляемых в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования»» от 23 сентября 2009 года № 38/8 следующее изменение:

Положение «Об операциях, осуществляемых в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования», утвержденное вышеуказанным постановлением:

- дополнить главой 2.13 следующего содержания:

«Глава 2.13

Договор вакала биль-истисмар

2.13.1. Договор вакала биль-истисмар – это соглашение, в рамках которого агенту поручается управление средствами принципала с целью получения прибыли на возмездной или безвозмездной основе.

В рамках договора вакала биль-истисмар банк может выступать как агентом, так и принципалом.

2.13.2. Если договор вакала биль-истисмар предусматривает вознаграждение, принципал обязан выплатить его агенту в соответствии с договором относительно срока и способа выплаты вознаграждения.

2.13.3. Вознаграждение по договору вакала биль-истисмар может быть определено в виде:

- фиксированной суммы;

- доли от инвестируемых средств;

- заранее согласованного показателя, для которого устанавливаются максимальные и минимальные пределы.

2.13.4. Договор вакала биль-истисмар может быть заключен как с ограниченными, так и с неограниченными полномочиями агента:

- в рамках ограниченного договора принципал определяет виды активов или проекты, в которые агент уполномочен инвестировать;

- по условиям неограниченного договора агент получает право использовать средства принципала по своему усмотрению, инвестируя их в любые виды деятельности или активы, соответствующие стандартам Шариата.

2.13.5. Вне зависимости от формы внесения денежных средств, будь то единовременное предоставление всей суммы или осуществление траншевых взносов, сумма инвестиций и срок должны быть определены и зафиксированы в договоре.

2.13.6. Вся фактическая прибыль, полученная в рамках договора вакала биль-истисмар, принадлежит принципалу, за исключением случаев, когда в договоре заранее определена ожидаемая доходность.

Если в договоре установлена ожидаемая доходность, то:

- прибыль, не превышающая ожидаемую доходность, полностью принадлежит принципалу;

- прибыль, превышающая ожидаемую доходность, может быть распределена между принципалом и агентом в качестве стимула (бонуса) для агента при условии, что это распределение четко оговорено в договоре и не противоречит стандартам шариата.

Вознаграждение агента за управление денежными средствами определяется отдельно и не зависит от распределения прибыли, превышающей ожидаемую доходность.

Целью данного механизма является стимулирование агента к эффективному управлению денежными средствами и достижению более высокой доходности при сохранении справедливости и прозрачности в отношениях между принципалом и агентом.

2.13.7. В рамках договора вакала биль-истисмар при наличии документально оформленного согласия принципала агенту разрешается формирование резерва, предназначенного для усреднения прибыли. Формирование указанного резерва осуществляется в целях обеспечения стабильности дохода принципала путем сглаживания колебаний прибыли, получаемой от инвестиционной деятельности.

Процесс формирования, учета и использования резерва должен быть полностью прозрачным для принципала, который имеет право на получение информации о состоянии резерва в любое время. Все операции, связанные с резервом, должны соответствовать стандартам шариата.

По окончании срока действия договора вакала биль-истисмар сформированный резерв подлежит передаче принципалу в полном объеме. Формирование резерва не влечет изменения размера вознаграждения агента, установленного договором. Договором также могут быть предусмотрены поощрительные выплаты агенту за эффективное управление резервом за периоды его формирования.

Все условия, связанные с созданием и использованием резерва, а также порядок расчета поощрительных выплат агенту, должны быть четко зафиксированы в договоре вакала биль-истисмар.

2.13.8. Агент, действуя в рамках договора вакала биль-истисмар, не несет обязательств по гарантированию получения прибыли или возврата инвестированного капитала, за исключением случаев, когда убытки возникли вследствие виновных, неправомерных действий, нарушений или мошенничества, совершенных агентом. В таких обстоятельствах агент обязан возместить причиненный ущерб.

2.13.9. В случае если договор вакала биль-истисмар устанавливает минимальный уровень доходности и агент не нашел способа его достичь, он обязан незамедлительно уведомить принципала. Если инвестиции были осуществлены с доходностью ниже установленного минимального уровня, агент обязан компенсировать разницу между фактической и среднерыночной прибылью по аналогичным инвестициям.

2.13.10. Средства в рамках договора неограниченная вакала биль-истисмар могут быть объединены со средствами, находящимися в управлении агента по договору неограниченного мудараба, для осуществления инвестиционных операций. В случае объединения указанных средств инвестиционные операции осуществляются в порядке, аналогичном операциям, проводимым с объединенными средствами инвесторов.

Прибыль, полученная от объединенных средств, распределяется пропорционально в соответствии с внесенными инвестициями.

Принципалу, предоставившему средства по договору вакала биль-истисмар, принадлежит вся прибыль, полученная от его средств в рамках фонда мудараба.

Агент не имеет права на получение прибыли от доверительного управления средствами принципала, за исключением случаев, когда это прямо предусмотрено соглашением.

2.13.11. Банк вправе заключать договор вакала биль-истисмар в качестве принципала с банком/финансово-кредитной организацией-партнером, деятельность которого основана на получении процентных выплат, при условии соблюдения следующих требований:

- использование в рамках соглашения договоров, соответствующих стандартам шариата и одобренных Шариатским советом банка;

- соответствие форм финансирования и инвестирования, применяемых банком/ финансово-кредитной организацией-партнером в рамках данного договора, стандартам шариата;

- осуществление шариатского контроля и аудита всех сделок.

Банк вправе выступать в качестве агента по инвестированию денежных средств банка/финансово-кредитной организации-партнера, деятельность которого основана на получении процентных выплат, в свою деятельность при условии получения одобрения Шариатского совета и при условии, что договор вакала биль-истисмар не содержит условий, противоречащих стандартам шариата.

2.13.12. В случае истечения срока договора вакала биль-истисмар до момента полного исполнения сторонами обязательств по договору и при отсутствии соглашения о его пролонгации агент обязан:

- осуществить действия, направленные на получение причитающихся сторонам денежных средств;

- принять меры по взысканию задолженности в случае просрочки исполнения обязательств должниками или лицами, в которые были инвестированы средства в соответствии с договором вакала биль-истисмар.

За исполнение указанных обязанностей агент не вправе требовать дополнительного вознаграждения.

Агент не вправе использовать полученные денежные средства в собственных интересах или осуществлять их реинвестирование.

Агент не обязан осуществлять выплаты принципалу из собственных средств или привлекать заемные средства до момента фактического получения денежных средств, причитающихся принципалу.

2.13.13. В случае прекращения договора вакала биль-истисмар по соглашению сторон или в результате одностороннего расторжения договора, а также при досрочном истребовании принципалом причитающихся ему денежных средств размер вознаграждения агента подлежит пропорциональному уменьшению в соответствии с фактически истекшим периодом инвестирования.».

2. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Положения «Об операциях, осуществляемых микрофинансовыми организациями и кредитными союзами в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования» от 26 октября 2011 года № 60/8 следующее изменение:

Положение «Об операциях, осуществляемых микрофинансовыми организациями и кредитными союзами в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования», утвержденное вышеуказанным постановлением:

- дополнить главой 9 следующего содержания:

«Глава 9

Договор вакала биль-истисмар

154-47. Договор вакала биль-истисмар – это соглашение, в рамках которого агенту поручается управление денежными средствами принципала с целью получения прибыли на возмездной или безвозмездной основе.

В рамках договора вакала биль-истисмар ФКО может выступать как агентом при наличии соответствующей лицензии Национального банка, так и принципалом.

154-48. Если договор вакала биль-истисмар предусматривает вознаграждение, принципал обязан выплатить его агенту в соответствии с договором относительно срока и способа выплаты вознаграждения.

154-49. Вознаграждение по договору вакала биль-истисмар может быть определено в виде:

- фиксированной суммы;

- доли от инвестируемых средств;

- заранее согласованного показателя, для которого устанавливаются максимальные и минимальные пределы.

154-50. Договор вакала биль-истисмар может быть заключен как с ограниченными, так и с неограниченными полномочиями агента:

154-51. Вне зависимости от формы внесения денежных средств, будь то единовременное предоставление всей суммы или осуществление траншевых взносов, сумма инвестиций и срок должны быть определены и зафиксированы в договоре.

154-52. Вся фактическая прибыль, полученная в рамках договора вакала биль-истисмар, принадлежит принципалу, за исключением случаев, когда в договоре заранее определена ожидаемая доходность.

Если в договоре установлена ожидаемая доходность, то:

- прибыль, не превышающая ожидаемую доходность, полностью принадлежит принципалу;

154-53. В рамках договора вакала биль-истисмар при наличии документально оформленного согласия принципала агенту разрешается формирование резерва, предназначенного для усреднения прибыли. Формирование указанного резерва осуществляется в целях обеспечения стабильности дохода принципала путем сглаживания колебаний прибыли, получаемой от инвестиционной деятельности.

По окончании срока действия договора вакала биль-истисмар сформированный резерв подлежит передаче принципалу в полном объеме. Формирование резерва не влечет изменения размера вознаграждения агента, установленного договором. Договором также могут быть предусмотрены поощрительные выплаты агенту за эффективное управление резервом и за периоды его формирования.

154-54. Агент, действуя в рамках договора вакала биль-истисмар, не несет обязательств по гарантированию получения прибыли или возврата инвестированного капитала, за исключением случаев, когда убытки возникли вследствие виновных, неправомерных действий, нарушений или мошенничества, совершенных агентом. В таких обстоятельствах агент обязан возместить причиненный ущерб.

154-55. В случае если договор вакала биль-истисмар устанавливает минимальный уровень доходности, и агент не нашел способа его достичь, он обязан незамедлительно уведомить принципала. Если инвестиции были осуществлены с доходностью ниже установленного минимального уровня, агент обязан компенсировать разницу между фактической и среднерыночной прибылью по аналогичным инвестициям.

154-56. Средства в рамках договора неограниченная вакала биль-истисмар могут быть объединены со средствами, находящимися в управлении по договору неограниченного мудараба, для осуществления инвестиционных операций. В случае объединения указанных средств инвестиционные операции осуществляются в порядке, аналогичном операциям, проводимым с объединенными средствами инвесторов.

154-57. ФКО вправе заключать договор вакала биль-истисмар в качестве принципала с ФКО/банком-партнером, деятельность которой(ого) основана на получении процентных выплат, при условии соблюдения следующих требований:

- соответствие форм финансирования и инвестирования, применяемых ФКО/банком-партнером в рамках данного договора, стандартам шариата;

- осуществление шариатского контроля и аудита всех сделок.

ФКО вправе выступать в качестве агента по инвестированию денежных средств ФКО/банка-партнера, деятельность которой(го) основана на получении процентных выплат, в свою деятельность при условии получения одобрения Шариатского совета и при условии, что договор вакала биль-истисмар не содержит условий, противоречащих стандартам шариата.

154-58. В случае истечения срока договора вакала биль-истисмар до момента полного исполнения сторонами обязательств по договору и при отсутствии соглашения о его пролонгации агент обязан:

- осуществить действия, направленные на получение причитающихся сторонам денежных средств;

За исполнение указанных обязанностей агент не вправе требовать дополнительного вознаграждения.

154-59. В случае прекращения договора вакала биль-истисмар по соглашению сторон или в результате одностороннего расторжения договора, а также при досрочном истребовании принципалом причитающихся ему денежных средств размер вознаграждения агента подлежит пропорциональному уменьшению в соответствии с фактически истекшим периодом инвестирования.».

3. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Положения «О создании и деятельности микрокредитных компаний и микрокредитных агентств» от 9 декабря 2015 года №76/9 следующее изменение:

в Положении «О создании и деятельности микрокредитных компаний и микрокредитных агентств», утвержденном вышеуказанным постановлением:

- в пункте 7 слова ««Кард» и «Мудараба»» заменить словами ««Кард», «Мудараба» и «Вакала биль-истисмар»».

4. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Положения «О лицензировании кредитных союзов» от 23 декабря 2015 года № 78/25 следующие изменения:

в Положении «О лицензировании кредитных союзов», утвержденном вышеуказанным постановлением:

- в абзаце первом пункта 33 слова ««мудараба» и «кард»» заменить словами ««мудараба», «кард» и «вакала биль-истисмар»»;

- в Приложении 8 к Положению слова ««Мудараба» и «Кард»» заменить словами ««Мудараба», «Кард» и «Вакала биль-истисмар»».

5. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Положения «О лицензировании деятельности микрофинансовых компаний» от 23 декабря 2015 года № 78/26 следующие изменения:

в Положении «О лицензировании деятельности микрофинансовых компаний», утвержденном вышеуказанным постановлением:

- в подпункте 2 пункта 9 слова «по сделке «мудараба»» заменить словами «по сделкам «мудараба» и «вакала биль-истисмар»»;

- в абзаце втором пункта 60 слова «по сделке «мудараба»» заменить словами «по сделкам «мудараба» и «вакала биль-истисмар»»;

- в пункте 67 слова «по сделке «мудараба»» заменить словами «по сделкам «мудараба» и «вакала биль-истисмар»»;

- в пункте 2 Приложения 8 к Положению слова «по сделке «мудараба»» заменить словами «по сделкам «мудараба» и «вакала биль-истисмар»»;

- в пункте 2 Приложения 10 к Положению слова «по сделке «мудараба» заменить словами «по сделкам «мудараба» и «вакала биль-истисмар»».

6. Внести в постановление Правления Национального банка Кыргызской Республики «Об утверждении Инструкции по работе с банковскими счетами, счетами по банковским вкладам (депозитам), открытыми в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования» от 13 июня 2019 года № 2019-П-12/31-2-(НПА) следующие изменения:

в Инструкции по работе с банковскими счетами, счетами по банковским вкладам (депозитам), открытыми в соответствии с исламскими принципами банковского дела и финансирования, утвержденной вышеуказанным постановлением:

- пункт 9 дополнить абзацем восьмым следующего содержания:

«Вакала биль-истисмар – это договор, в рамках которого агенту поручается управление денежными средствами принципала с целью получения прибыли на возмездной или безвозмездной основе.»;

- абзац четвертый пункта 14 изложить в следующей редакции:

«- счет по вкладу на иных условиях возврата (далее – инвестиционный счет по договору вакала биль-истисмар).»;

- пункт 17 изложить в следующей редакции:

«17. При открытии инвестиционного счета по договору вакала биль-истисмар клиент назначает банк агентом по управлению его средствами.

Договор вакала биль-истисмар – это предоставление клиентом банку денежных средств для получения прибыли на возмездной или безвозмездной основе.

Если договор вакала биль-истисмар является возмездным, то вознаграждение следует определить таким образом, чтобы оно было известным, в виде фиксированной суммы, доли от инвестируемых средств или заранее согласованного показателя, для которого устанавливаются максимальные и минимальные пределы. В договоре должен быть определен минимальный уровень доходности для клиента – физического лица.

Разрешается предусмотреть условие о том, что наряду с вознаграждением банк – инвестиционный агент получит определенную часть или всю сумму превышения фактической прибыли планового показателя в качестве стимулирования хорошего исполнения его функций.

Убытки, полученные в ходе выполнения договора вакала биль-истисмар, покрываются вкладчиком в размере понесенных убытков, но не более предоставленной им банку суммы денежных средств, за исключением случаев злоупотребления/халатности или случаев нарушения условий договора банком. В этом случае ответственность за убытки несет банк, действующий на доверительной основе. Независимо от размера и причин понесенных убытков банк, действующий на доверительной основе, получает оговоренную сумму вознаграждения, если она была предусмотрена в договоре.

Порядок распределения прибыли, превышающей ожидаемую доходность, по договору вакала биль-истисмар должен быть ясным и не допускать оснований для какой-либо неизвестности или разногласий. Прибыль, получаемая в рамках договора вакала биль-истисмар, распределяется в порядке, предусмотренном договором.

Распределение доли прибыли, превышающей ожидаемую доходность, между вкладчиком и банком устанавливается коэффициентом участия в прибыли (КУП). В банке должны быть утверждены матрица/сетка КУП в зависимости от типа договора, степени риска, размера и срока вклада, а также методические указания, инструкции по их расчетам.

Доля прибыли по инвестиционному счету по договору вакала биль-истисмар начисляется по каждому договору вакала биль-истисмар на сумму вклада со дня, следующего за днем его поступления в банк, до дня, предшествующего его возврату клиенту, либо его списанию со счета клиента по иным основаниям, предусмотренным законодательством Кыргызской Республики.

Договор вакала биль-истисмар может заключаться в следующих видах:

1) договор ограниченная вакала биль-истисмар, по условиям которого инвестор устанавливает виды активов или объектов для инвестирования банком. При этом на каждый актив/объект инвестирования заключается отдельный договор между банком и вкладчиком;

2) договор неограниченная вакала биль-истисмар, по условиям которого банк вправе использовать предоставленные инвестором средства согласно своей инвестиционной политике.

Банк должен предоставить выписки по счетам вкладчика по его запросу не позднее 3 (трех) рабочих дней с момента получения запроса.

Держатель инвестиционного счета по договору вакала биль-истисмар вправе иметь полный доступ ко всей необходимой информации относительно своего инвестиционного счета, что будет способствовать принятию им правильного и информированного решения о своем выборе инвестиционного счета для размещения своих средств в банке, а также вправе проводить мониторинг результата инвестирования банком его средств, что не является вмешательством в деятельность банка по управлению инвестициями.».

Контакты

Быстрые ссылки