Кредиты 

(2009 год) 

В 2009 году замедление экономической активности в стране и увеличившиеся риски неблагоприятно отразились на кредитной деятельности коммерческих банков. Это выразилось в сокращении кредитования реального сектора, а также повышении стоимости кредитов. За год кредитный портфель действующих коммерческих банков уменьшился на 1,5 процента, до 25,2 млрд. сомов (без влияния изменения курса сома кредитный портфель уменьшился на 7,6 процента). При этом в условиях нестабильности динамики курса доллара США на внешних рынках и неопределенности на внутреннем рынке, росли риски, связанные с изменениями курса иностранной валюты (валютный риск). В этих условиях коммерческие банки заметно сократили валютную часть своего кредитного портфеля (где доля кредитов в долларах США составляет 93,4 процента). В результате кредиты в иностранной валюте уменьшились на 5,5 процента (при исключении фактора изменения курса иностранной валюты за год, сокращение составляет 14,9 процента), составив 15,7 млрд. сомов. В то время как кредиты в национальной валюте выросли на 5,8 процента, и составили 9,5 млрд. сомов на конец декабря.  

Средневзвешенная процентная ставка по кредитам в национальной валюте, составляющим кредитный портфель, на конец года составила 25,3 процента, повысившись с начала года на 1,4 п.п., в иностранной валюте – 20,6 процента, поднявшись на 1,1 п.п. 

Основными сферами кредитования в 2009 году являлись сфера торговли и сельское хозяйство. Объем кредитов в торговлю, составляющих основную часть кредитного портфеля действующих коммерческих банков, вырос на 13,2 процента, что привело к увеличению их доли с 36,1 до 41,5 процента. Кредитование сельского хозяйства выросло на 5,1 процента, а их удельный вес увеличился с 11,5 до 12,2 процента. Доли кредитов в остальные отрасли экономики сократились: ипотечные кредиты – с 14,0 до 12,2 процента, кредиты на строительство – с 9,5 до 7,7 процента, потребительские кредиты – с 8,3 до 8,0 процента. Кредиты в сферу транспорта, связи, на заготовку и переработку и на социальные услуги, как и прежде, составили незначительную долю – суммарно 1,6 процента. Удельный вес «прочих» кредитов за период уменьшился до 11,2 процента. 

Кроме того, отмечалось снижение кредитования по всем видам срочности, а также увеличение доли просроченной задолженности. Удельный вес долгосрочных кредитов (свыше года) в структуре кредитного портфеля уменьшился с 69,4 до 69,1 процента, а доля краткосрочных кредитов сократилась с 29,1 до 27,8 процента. В результате большего уменьшения краткосрочных кредитов дюрация кредитного портфеля незначительно выросла, с 24,8 до 24,9 месяцев на конец года. Удельный вес просроченной задолженности в совокупном кредитном портфеле за год вырос на 1,6 п.п., до 3,1 процента, а доля пролонгированных кредитов увеличилась с 4,6 до 7,0 процента на конец декабря. 

Концентрация рынка кредитов в рассматриваемом периоде несколько снизилась. Так, индекс концентрации кредитного портфеля действующих коммерческих банков за 2009 год снизился с 0,10 до 0,09, что указывает на его низкую концентрацию и эквивалентно разделу рынка между 11 банками. При этом отраслевая концентрация кредитного портфеля отдельных банков все еще остается высокой (0,52) и свидетельствует о распределении кредитной задолженности большинства банков примерно между двумя отраслями. Концентрация кредитов в отраслях также остается высокой: индекс концентрации в 9 из 11 отраслей составил более 0,18. 

В 2009 году наблюдалось сокращение объема вновь выданных коммерческими банками кредитов. Их объем за период составил 22,0 млрд. сомов, что ниже аналогичного показателя за 2008 год на 9,7 процента (в 2008 году его сокращение составило 0,6 процента) (график 1). Сокращение выданных кредитов было обусловлено уменьшением кредитов, выданных в иностранной валюте на 21,4 процента, до 12,0 млрд. сомов, в то время как в национальной валюте объем кредитования вырос на 10,0 процента и составил 10,0 млрд. сомов.  

В 2009 году основная часть выданных кредитов была направлена на кредитование сельского хозяйства и торговли. В результате отмечалось увеличение доли кредитов в сельское хозяйство на 1,8 п.п., до 11,2 процента (прирост данных кредитов по сравнению с 2008 годом составил 7,0 процента) и доли кредитов в торговлю – с 47,3 до 54,8 процента, где прирост составил 4,6 процента. Несмотря на уменьшение выданных кредитов в отрасль промышленности, их доля в общем объеме вновь выданных кредитов выросла с 5,5 до 6,1 процента. В то же время отмечалось сокращение удельного веса кредитов на ипотеку – с 5,3 до 2,6 процента, в строительство – с 7,7 до 3,9 процента, кредитов на потребительские цели – с 10,6 до 9,6 процента. Доля кредитов на заготовку и переработку, транспорт, связь и социальные услуги занимали небольшую долю, составив в сумме 1,5 процента. «Прочие» кредиты также сократились, а их удельный вес составил 10,2 процента.  

Во временной структуре вновь выданных кредитов сокращение объема кредитов отмечалось по всем видам срочности. При этом, увеличилась доля долгосрочных кредитов с 60,0 до 60,8 процента в результате роста удельного веса кредитов со сроком от одного до трех лет. Это отразилось на некотором снижении дюрации вновь выданных кредитов с 21,0 до 20,6 месяца.  

В среднем за период процентная ставка по выданным кредитам в национальной валюте составила 26,7 процента, повысившись по сравнению с 2008 годом на 0,7 п.п. При этом повышение процентных ставок отмечалось во всех отраслях реального сектора, кроме кредитов на прочие цели. По наиболее высоким ставкам кредиты выдавались в сферу транспорта (30,8 процента).  

В разрезе срочности отмечалось повышение среднего уровня ставок по всем кредитам в национальной валюте, за исключением кредитов сроком от одного до трех месяцев и от шести месяцев до года (график 5). 

По самым низким ставкам кредиты в национальной валюте выдавались на ипотеку (в среднем за период 20,4 процента), и по наиболее высоким ставкам кредиты выдавались для сферы транспорта (30,6 процента).  

Средний уровень ставок по кредитам в национальной валюте в банках в анализируемом периоде составил 26,2 процента, снизившись по сравнению с 2008 годом на 0,7 п.п. При этом в десяти банках в связи с изменениями отраслевой структуры и увеличения сроков выданных кредитов ставки снизились, а в остальных – повысились. 

Значение реальной процентной ставки по кредитам в национальной валюте в среднем за период составило 16,6 процента (в 2008 году – (-1,0 процента), что было обусловлено снижением уровня инфляции в годовом исчислении.  

Средневзвешенная ставка по кредитам в иностранной валюте составила 21,5 процента, повысившись на 1,1 п.п. Повышение ставок также отмечалось во всех отраслях экономики, и наиболее дорогими кредитами, выданными в иностранной валюте были кредиты на потребительские цели (в среднем 28,0 процента)  

По самым низким ставкам кредиты в иностранной валюте выдавались на заготовку и переработку (в среднем за период по 18,0 процента), наиболее дорогими кредитами, выданными в иностранной валюте были кредиты на потребительские цели (в среднем 28,0 процента)  

Средневзвешенная ставка по кредитам в иностранной валюте в банках составила 23,0 процента, повысившись на 0,4 п.п. В то же время в восьми банках ставки снизились. 

В разрезе срочности повышение ставок отмечалось по всем видам кредитов, за исключением кредитов сроком от 3 до 6 месяцев (график 7).